Santander Bank Polska pozytywnie zaskoczył 1 018 mln zł zysku netto w II kw. ’25
Oczekiwania 8 biur maklerskich, co do zysku netto Santander Bank Polska za drugi kwartał, wahały się od 801 mln zł do 1.005 mln zł.
Zysk netto w II kwartale wzrósł 28 proc. rdr i spadł 41 proc. kdk.
Wyniki Santander Banku w II kwartale obciążyły koszty z tytułu ryzyka prawnego związanego z portfelem walutowych kredytów hipotecznych, które wyniosły 738,8 mln zł.
W pierwszej połowie 2025 roku zysk netto wyniósł 2,75 mld zł, podczas gdy rok wcześniej był na poziomie 2,36 mld zł (wzrost o 16,6 proc. rdr).
„Zyskowność Grupy najmocniej ograniczył wzrost o 9,8 proc. rdr kosztów pracowniczych i działania pod wpływem: wyższych opłat na rzecz BFG w związku ze wzrostem składki na fundusz przymusowej restrukturyzacji banków i przywróceniem składki na fundusz gwarancyjny, a także w efekcie przeglądu i regulacji wynagrodzeń oraz rosnących kosztów operacyjnych z tytułu usług zewnętrznych i kosztów eksploatacji systemów informatycznych” – napisano w raporcie.
Wynik odsetkowy Santander Banku wzrósł r/r, spadł kw/kw
Wynik odsetkowy banku w drugim kwartale wyniósł 3.178,1 mln zł i okazał się zgodny z oczekiwaniami analityków, którzy liczyli, że wyniesie on 3.171,8 mln zł. Wynik odsetkowy wzrósł 10 proc. rdr i spadł 12 proc. kdk.
W ujęciu porównywalnym (tj. pomijając wpływ wakacji kredytowych na wynik II kwartału 2024 r.) annualizowana w ujęciu kwartalnym marża odsetkowa netto z działalności kontynuowanej i zaniechanej grupy obniżyła się z 5,28 proc. w II kwartale 2024 r. do 5,04 proc. w II kwartale 2025 roku.
Marża odsetkowa netto z działalności kontynuowanej w II kwartale 2025 r. wyniosła 4,89 proc. i zmniejszyła się w skali roku o 0,20 pp., a w skali kwartału o 0,06 pp.
Wynik z opłat i prowizji wyniósł 743,9 mln zł i również był zgodny z szacunkami rynku, który spodziewał się 737,6 mln zł. Wynik prowizyjny wzrósł 8 proc. rdr i pozostał na zbliżonym poziomie z I kwartału 2025 roku.
Czytaj także: Prezes Michał Gajewski i zarząd Santander BP zostali powołani na nową kadencję
Spadek kosztu ryzyka kredytowego
Odpisy z tytułu utraty wartości kredytów wyniosły w drugim kwartale 123,4 mln zł, czyli były o 20 proc. niższe wyższe od konsensusu. Rynek oczekiwał odpisów na poziomie 154,8 mln zł (w przedziale 102-255 mln zł).
Grupa zanotowała spadek kosztu ryzyka kredytowego z 0,7 proc. w I połowie 2024 r. do 0,45 proc. w I połowie 2025 r.
Bank podał, że pod koniec czerwca 2025 roku grupa występowała jako pozwana w 14.402 postępowaniach dotyczących kredytów indeksowanych lub denominowanych do waluty obcej. Udział kredytów spłaconych na moment wniesienia pozwu w całkowitej liczbie spraw spornych wynosił 18 proc.
Santander Grupa zakłada, że zdecydowana większość prognozowanych spraw zostanie wniesiona do końca 2026 roku, a następnie liczba nowych pozwów zacznie spadać w związku z oczekiwanym uporządkowaniem otoczenia prawnego.
Do końca II kwartału grupa zawarła 10.453 ugód zarówno przedsądowych, jak i tych po wystąpieniu sprawy spornej, w tym 952 w pierwszej połowie 2025 roku.
W I połowie 2025 r. sprzedaż kredytów gotówkowych Santander Bank Polska wyniosła 6 mld zł, tj. o 9,2 proc. więcej rdr. Nowo uruchomione kredyty hipoteczne osiągnęły wartość 4 mld zł, co oznacza spadek o 43 proc. rdr i było efektem wysokiej bazy związanej z finalizacją programu „Bezpieczny kredyt 2%”.
Santander Bank Polska – Grupa Erste
Bank podał, że w drugim kwartale 2025 roku dokonano reklasyfikacji działalności grupy Santander Consumer do działalności zaniechanej.
W związku z planowaną sprzedażą 49 proc. akcji Santander Bank Polska do grupy Erste, konieczna stała się reorganizacja całej działalności Banco Santander w Polsce, w tym zmiana w akcjonariacie Santander Consumer Bank, więc z Santander Consumer Finance z siedzibą w Hiszpanii podpisano przedwstępną umowę sprzedaży 60 proc. akcji Santander Consumer Bank.
Do sprzedaży wymagana jest zgoda Komisji Nadzoru Finansowego. Należności kredytowe netto Grupy Santander Consumer Bank wynoszą 19,9 mld zł.
Łączny współczynnik kapitałowy grupy Santander Bank Polska wynosi 18,06 proc., czyli przekracza wymagania ustawowe i nadzorcze (17,84 proc.).
Czytaj także: Financial Services S&P Global Ratings o skutkach wejścia Erste na polski rynek bankowy
O wynikach finansowych Santander Banku
Santander Bank Polska w II kwartale 2025 roku pozytywnie zaskoczył przychodami, głównie w linii pozostałych przychodów, a koszty operacyjne także wypadły nieznacznie lepiej. Do przebicia rynkowych oczekiwań przyczyniły się także niskie koszty ryzyka kredytowego – uważają analitycy.
Maciej Marcinowski, Trigon DM:
„Bank wydzielił w tym kwartale wyniki SCB do osobnej linii działalności zaniechanej, korygując jednocześnie wyniki za 1 kwartał 2024, 2 kwartał 2024 i 1 kwartał 2025. W tym kwartale strata na działalności zaniechanej wyniosła 356 mln zł.
Na bilansie wydzielenie aktywów do sprzedaży widoczne jest tylko na koniec 2 kwartału 2025 roku, więc dynamiki poszczególnych pozycji nie są porównywalne. Widzimy tylko, że bank utrzymał dwucyfrowy wzrost aktywów rdr, a w nowej sprzedaży widać przyspieszenie w kredytach hipotecznych (+50 proc. kdk).
Tym samym, nie możemy odnieść się do oczekiwanej przez nas marży odsetkowej, ale wskaźniki C/I i CoR mają już pełną wartość informacyjną – oba są lekko powyżej oczekiwań.
Bank zaskoczył pozytywnie przychodami, ale głównie w pozostałych przychodach (działalność FX), a koszty również wypadły nieznacznie lepiej. Niskie koszty ryzyka kredytowego ex. CHF również przyczyniły się do przebicia oczekiwań na poziomie zysku netto. Same koszty CHF wyniosły 739 mln zł, powyżej naszych szacunków na 668 mln zł.
Wyniki raczej bez wpływu na nasze oczekiwania odnośnie przyszłych okresów, gdyż podstawowe pozycje przychodowe i kosztowy były zbliżone do naszych oczekiwań”.
